Анализ финансового состояния предприятия рисунок

Анализ финансового состояния предприятия

Анализ финансового состояния предприятия

Финансовое состояние любой организации – это способность к самостоятельному обеспечению своей деятельности за счет получаемой прибыли.

В капитализме это фундаментальный показатель: априорная цель любого начинания — профит, а финсостояние — лучший срез эффективности достижения профита.

Определяется оно многими факторами, на него же влияющими. Это — обеспечение всеми необходимыми ресурсами, платежеспособность и материальная устойчивость. Финансовое состояние делится на устойчивое и неустойчивое, при этом кондиции градируются. Успешное предприятие помимо способности покрывать свои траты, может обладать отличным потенциалом к росту, либо умеренным приращением капитала. Неустойчивая структура может постепенно снижать показатели финоборота, а может «пикировать» до банкротства в считанные кварталы и месяцы.

Анализ финансового состояния предприятия

Устойчивые или хорошие условия. Когда организация сама себя в состоянии финансировать и осуществлять регулярные платежи. Такое состояние финансов очень хорошо влияет на общую производительность и мораль работников. Коллектив видит плоды собственных усилий и сам начинает оптимизировать работу. Также финдинамика позволяет показать потенциальным инвесторам, что размещение инвестиций именно в этой фирме — здравая идея и может принести ощутимые дивиденды. Причем сроки заработка на растущем рынке настолько малы, что аналитику следует проводить максимально оперативно.

Неустойчивое или плохое состояние. На предприятии отсутствует хоть какое-то воодушевление рабочим процессом, напротив — сотрудники психологически угнетены, наблюдаются задержки платежей, начинает снижаться производительность труда, приходится значительно урезать активы, дабы хоть как-то компенсировать падение. Неустойчивое состояние опасно тем, что приводит к галопирующему падению как финансовых показателей, так и (возможно) может выйти окончательная потеря репутации надежного контрагента.

Аналитический метод исследования финансового состояния предприятия направлен на выявление и устранение причин спада производительности, для недопущения перехода в состояние кризиса, а также в поиске резервов для повышения уровня финансового состояния. Главное, что делать это нужно своевременно и регулярно. Слишком редкие проверки не могут показать адекватность финсостояния и тенденций к приращению капитализации либо напротив — потери в близлежащие сроки и то, что с такими контрагентами следует моментально сворачивать отношения.

Анализ финансового состояния предприятия

Важный признак финаналитики — строгое планирование с первого момента. Оценочный процесс происходит не хаотично, а последовательными этапами, у каждого из них стоит определенная задача:

  • Определяется цель и подход к предстоящему исследованию данных как сравнение показателей, взятых за отчетный период с данными прошлых периодов или показателями плановых значений;
  • Оценивается информация для осуществления обобщения результатов. Она должна быть исключительно достоверной, достаточно объемной, полностью объективной;
  • Проведение самого анализа как совокупность методов (приемов).

Анализ проводится на основании бухгалтерских документов и первичной отчетности с целью прогнозировании дальнейшее состояние финансов, чтобы выявить положительные и отрицательные стороны или факт отсутствия роста активов организации. Положительным моментом, выявленным с помощью финанализа, будет являться то, что активы перманентно растут, снижается задолженность перед кредиторами, бизнес-климат вокруг анализируемого начинания также оздоровляется.

От чего зависят финансы предприятия

Анализ финансового состояния предприятия

Активы организации начинаются с уставного капитала, выражаются как денежным эквивалентом, так и оборудованием, недвижимым имуществом. Это может быть земля, офисные здания, технические строения, автомобили (и иной движимый механический состав, используемый для извлечения прибыли) и прочие активы компании.

Состояние финансов зависит от многих коэффициентов: участвует ликвидность, рентабельность, оборачиваемость и другие немаловажные характеристики. Характеризуется размещением активов и их использованием, а также пассивами — источниками формирования.

Ликвидность компании заключается в ее способности исполнять свои обязательства за счет полученной прибыли. Коэффициент выражается как отношение краткосрочных займов к своим собственным средствам, естественно, чем больше значение данного коэффициента, тем лучше прогноз финсостояния организации.

Рентабельность представляет собой эффективное использование всех имеющихся ресурсов, показывающая в конечном итоге обоснованность деятельности. Ее коэффициент — это отношение прибыли к имеющимся активам. Причем этот показатель рассматривается как в статике, так и динамично. Абсолютное значение рентабельности равноправно важно тенденциям изменения.

Анализ финансового состояния предприятия

Коэффициент оборачиваемости средств (запасов) — отображение деловой активности компании. Другими словами, сколько раз оборотные активы работают (оборачиваются) за конкретно взятый период.

Для возможности проведения детального изучения отчётности, применения вертикального и горизонтального методов, используется инструмент таблица, так как она является наиболее быстрым и доступным способом получения готового прогнозирования. Также есть возможность использовать программу от Финоко. Эта программа допускает и даже предполагает отсутствие знаний финансового метода исследования у пользователя вообще. Иными словами, человеку, заинтересованному в финансовом анализе предприятия, стоит использовать какое-либо программное обеспечение, чтобы самому ускорить процесс оценки и прогноза своей деятельности, делать соответствующие выводы. Проводится анализ в виде сравнения показателей различных лет, после чего выстраивается презентация в графическом наглядном виде, сопровождаемая докладной запиской.

Составляющая часть финансов компании

Анализ финансового состояния предприятия

Что такое денежные средства компании? Совокупно все, что накоплено финхоздеятельностью, условно подразделено на: уставный капитал, добавочный, резервный и нераспределенная прибыль. Анализирование должно быть проведено как можно глубже, от его глубины зависит точность прогнозирования состояния финансов на следующий период, показывает, насколько увеличился уставной капитал, и произошло ли его увеличение вообще.

В отличие от анализа деятельности в целом, оценка состояния финансов – это нежелание самого предприятия, а обязанность аудиторов. Если оценивание назначено — оно обязано пройти объективно и согласно текущему финансовому законодательству.

Уставный капитал представляет собой самые первоначальные вложения, обеспечивающие начало деятельности любой компании. Его сумма в обязательном порядке фиксируется в учредительных документах, она отличается от первоначальной суммы инвестирования собственниками предприятия. Согласно российскому законодательству, он имеет минимальный размер имущества компании и особое значение в собственном уставе предприятия. Уставный капитал — базис бизнеса, практически все начинания по российскому фискальному законодательству обязаны иметь хотя бы символический фискальный капитал.

Анализ финансового состояния предприятия

Добавочный и резервный капиталы компании говорят о себе сами своими соответствующими названиями. Нераспределенная прибыль или доходная часть компании, учитываемая на балансе, как расходы будущих периодов.

Часто в аналитических исследованиях применяют коэффициент обеспеченности своими собственными средствами, то есть выделяют долю этих средств из общих. Хочется верить, что все компании знают о том, что этот показатель не должен превышать значения = 0,1. Понимаем, что уставный капитал, он же первоначальный, в течение деятельности предприятия должен увеличиваться, делая компанию успешной. А если происходит отрицательная динамика прироста капитала, то это уже намёк на убыточность всего предприятия.

Для кого анализ, и кто проводит

Финаналитика по вопросам платежеспособности и тенденций приращения капитала предприятия — ценные для экономической деятельности данные, которые обязаны быть обсчитаны корректно, поскольку от их верности напрямую зависит дальнейшее благосостояние компании.

Пользователями информации финансовой оценки выступают:

Анализ финансового состояния предприятия

  • собственники компании;
  • кредиторы (банки), инвесторы;
  • поставщики (сырья, ресурсов)
  • контрагенты.

Оцениваются финансы проведением как внутреннего, так и внешнего анализа. Внутренний анализ могут привести сами сотрудники компании, при необходимости. Вопрос в том, нужно ли им это, и даже при положительном ответе далеко не факт, что анализ будет проведен качественно. Все упирается в квалификацию на предприятии — при наличии сильных аналитиков это можно делать эффективно, однако в общем случае нанять экспертов со стороны лучше. Итогом проведенных исследований появляется понимание деятельности предприятия в целом, за счет каких именно источников осуществляется способность оборачиваемости средств, и получает прибыль. Связан анализ с цифровыми показателями и измерениями, для его проведения используют обычно баланс предприятия, так как именно там отражены все действия и движения, связанные с финансами.

Для проведения тщательной проверки бухгалтерской отчетной документации используется два различных по своему характеру метода: вертикального и горизонтального исследования. Соответственно названию, они проводятся либо по одному периоду, либо по определенному количеству отрезков времени Основанием служат расчеты, сравнения и тщательное изучение всех коэффициентов текущего состояния, характеризующих важные для пользователей финансового анализа соотношения.

Анализ финансового состояния предприятия

Вертикальный метод исследования применяют для выявления реальной структуры расходов и доходов, чтобы определить долю чистой прибыли на данный момент в выручке от реализации товаров (услуг). Вышеуказанный метод обычно служит для проведения исследований в одном конкретно взятом отчетном периоде. Но, после расчетов процентных соотношений всех необходимых показателей, зачастую используют горизонтальный метод исследования для возможности отслеживания изменений этих показателей в течение нескольких периодов. Например, вертикальное анализирование отражает состав основных средств (активов) в размере 40% от всего имущества предприятия. В свою очередь, горизонтальное исследование показало, что за прошедший год доля этих средств выросла на 5%, это может означать только то, что производство стало наиболее фондоемким.

Читайте также:  Обработка и интерпретация научных результатов

Горизонтальный способ исследования активов компании заключается в проведении сравнительного анализа данных за определенное количество периодов. Имеет также популярное название «трендовый», поскольку делает аналитику именно тенденций. Прослеживается один показатель, взятый из отчетности, за несколько периодов, например, трех – пяти лет. Он позволяет определить тенденцию изменения некоторых статей финансового отчета.

Анализ финансового состояния предприятия

Результат анализа — это общая оценка состояния компании, определение ее платежеспособности и положительной структуры баланса предприятия. Аналитику в виде собранных данных предоставляют руководству компании, потенциальным инвесторам, службам финмониторинга и иным заинтересованным профильным лицам.

Формальный подход к проведению анализа финансового состояния или отдельных показателей не даст возможности сделать соответствующие верные выводы. Нужно иметь специальные знания для комплексной оценки изменений в отчете, во взаимосвязи разных показателей. Проверять любых размеров бизнес нужно не только со знанием специфики отрасли, но и учитывая актуальные тренды рынка. Потому финаналитик — чрезвычайно высокооплачиваемая и довольно рисковая профессия: в его ведении не только подлинные данные о благосостоянии, но и огромная ответственность за добросовестность проделанного доклада.

Источник



Как проводится анализ финансового состояния предприятия

Финсостояние организации – понятие, объединяющее множество характеристик. Это и конкурентоспособность, и применение ресурсов, и применение капитала, и своевременное внесение платежей в казну. Есть классическое определение анализа. Это способ оценки и прогнозирования состояния дел в организации на базе бухотчетности.

Что собой представляет финсостояние

Финсостояние организации – это совокупность различных значений, которые дают представление о состоянии капитала на протяжении всего кругооборота. Также оно отображает способность фирмы расплачиваться по обязательствам, финансировать свою деятельность.

Финсостояние предприятия может быть самым разным. Самые базовые характеристики – устойчивость или ее отсутствие. Рассмотрим эти и другие составляющие финсостояния подробнее.

Финансовая устойчивость

Низкая устойчивость организации обозначает ее предкризисное состояние. Рассмотрим значения устойчивости:

  • Способность погашать свои обязательства.
  • Фирма способна в полной мере обеспечивать свою работу.
  • Предприятие может выстоять при различных потрясениях. К примеру, оно сможет справиться с неожиданными требованиями кредиторов, финансовым кризисом.
  • Возможность поддерживать свою платежеспособность при различных обстоятельствах.

Если компания не соответствует перечисленным характеристикам, то, вероятнее всего, она не является устойчивой. Устойчивость – это способность фирмы сохранить свою платежеспособность и выгоду для инвесторов при изменяющихся условиях наружной среды.

Для обеспечения этой устойчивости должны присутствовать эти факторы:

  • Гибкая структура капитала. То есть он может меняться, если на это есть необходимость.
  • Перманентное превышение доходов над тратами.
  • Сохранение платежеспособности в любых условиях.

Устойчивость определяется во многом итогами работы компании. Если поставленный план фирмой выполняется, это хорошо воздействует на финансовый статус.

Рассмотрим задачи анализа экономической устойчивости:

  • Оценка касательно исполнения плана по финансам и их применению. При этом изучаются причинно-следственные связи между разными значениями: производство, коммерция, финансы.
  • Формирование прогноза финансовых итогов деятельности и рентабельности. При этом учитываются существующие хозяйственные условия, соотношение собственных средств и займов.
  • Поиск инструментов, которые повысят эффективность применения имеющихся ресурсов и укрепят статус компании.

Анализ позволяет своевременно обнаружить риски, узнать все о сильных и слабых сторонах работы компании.

Основные сведения об анализе состояния

В рамках анализа ключевыми являются эти показатели:

  • Наличие капитала, результаты его применения.
  • Структура пассивов и активов.
  • Экономическая независимость фирмы.
  • Наличие производственных рисков.
  • Структура оборотных активов.
  • Риск банкротства.
  • Степень платежеспособности.
  • Привлекательность для инвесторов.

Существуют абсолютные и относительные показатели для анализа. Абсолютные практически не используются в виду повышенной инфляции. Рассмотрим виды относительных значений:

  • Стандартные значения для установления степени риска несостоятельности, которые приняты в какой-либо деловой среде.
  • Сравнение с показателями других организаций, работающих в той же отрасли.
  • Показатели, относящиеся к деятельности предприятия, за прошлые периоды.

Кто именно должен заниматься анализом? Ответственность за это может быть передана руководителям, учредителям. Но это внутренние пользователи. То есть это представители фирмы. Но анализ могут проводить внешние пользователи. К примеру, это партнеры фирмы или ее кредиторы. Анализ может проводиться:

  • Банком (ему это нужно для установления степени риска при выдаче кредита).
  • Поставщиками (для установления риска просрочки платежей).
  • Налоговой (для исполнения плана поступления налогов в казну).
  • Инвесторами (составление прогноза относительно размера прибыли, которую можно будет извлечь из инвестиций).

Соответственно, анализ может быть внешним или внутренним. Внешний выполняется на основании поверхностных данных, к которым есть доступ у внешних пользователей. Внутренний анализ может совершаться на основании углубленных сведений. Связано это с тем, что у внутренних пользователей есть доступ ко всем нужным документам.

Существуют такие методы для анализа финсостояния:

  • Общая оценка финсостояния и его изменения.
  • Анализ ликвидности.
  • Оценка экономической устойчивости фирмы.
  • Анализ коэффициентов.

При анализе финсостоянии нужно использовать сразу несколько методов. Требуется захватывать сразу несколько направлений в динамике.

Виды аналитических коэффициентов

Система коэффициентов – ключевой элемент в рамках анализа экономического состояния. Различают 5 основных групп коэффициентов:

  1. Анализ ликвидности. Эта группа коэффициентов поможет определить, сможет ли компания отвечать по своим обязательствам. Основа расчетов – сопоставление имеющихся активов с кредиторскими долгами. По итогам расчетов можно определить, достаточно ли у компании оборотных средств.
  2. Анализ деятельности в текущий момент. Результативность деятельности предприятия оценивается длительностью операционного цикла. Последняя, в свою очередь, определяется оборачиваемостью. Если скорость оборачиваемости повышается, то и эффективность работы увеличивается.
  3. Анализ устойчивости. Финансовая устойчивость включает в себя множество коэффициентов, отображающих то или иное направление деятельности. К примеру, соотношение займов и своих средств. Оно должно быть не ниже 0,7. Если коэффициент больше 0,7, это обозначает низкий уровень устойчивости. Минимальный коэффициент соотношения своих средств к общему объему средств составляет 0,1. Более высокое значение обозначает хорошее состояние организации. Значимым является и коэффициент маневренности. Это отношение своих оборотных средств к совокупности собственного капитала. Рекомендуемые значения коэффициента – 0,2-0,5.

Все эти коэффициенты нужны для оценки структуры источников финансирования. Также оценивается динамика показателей.

Определение ликвидности

Ликвидной компания считается в том случае, если ее показатели соответствуют схеме:

Расшифровка этих значений и способ их вычисления (цифры предполагают определенные строки баланса):

  • Максимально ликвидные активы (А1): 260 + 250.
  • Активы, которые можно будет быстро продать (А2): 240 + 270.
  • Предметы, которые будут продаваться медленно (А3): 210 + 220 + 230 – 217.
  • Вещи, которые трудно продать (А4): 190.
  • Обязательства, которые нужно возвращать в первую очередь (Б1): 620 + 630 + 660.
  • Краткосрочные пассивы (Б2): 610.
  • Пассивы с продолжительными сроками (Б3): 590.
  • Стабильно существующие пассивы (Б4): 490 + 640 + 650 + 217.

Если какое-либо неравенство не исполняется, это является признаком ухудшения ликвидности.

К СВЕДЕНИЮ! Высокая степень устойчивости – это способность организации платить по своим обязательствам, тратить деньги на развитие и масштабирование.

Источник

Пример анализа финансового состояния предприятия

финанализ предприятия

При составлении бизнес-плана необходимо провести анализ показателей финансового состояния организации, реализующий инвестиционный проект.

Если в рамках проекта предусматривается создание новой организации, то этот этап упускают на начальной стадии, а проводят при выходе предприятия на проектную мощность или при завершении проекта.

Анализ финансового состояния предприятия проводится:

  • перед началом реализации инвестиционного проекта на действующем предприятии;
  • по завершении проекта.

В первом случае нам необходимо определить финансовое здоровье организации. Ведь зачастую именно для вывода организации из кризиса и разрабатывается инвестиционный проект. Если финансовое состояние предприятия нестабильно, то при реализации проекта необходимо учитывать, что могут потребоваться дополнительные средства для финансирования текущей деятельности фирмы.

Во втором случае проводится анализ с целью определения результативности и эффективности реализуемого проекта, если главной задачей было вывести фирму из кризиса. Или же просто необходимо убедиться, что новое предприятие финансово устойчиво и способно платить по своим обязательствам.

Читайте также:  Тема 4 3 Способы представления результатов исследования

Произвести расчет показателей финансового состояния не сложно, но как сделать их анализ?

Показатели для анализа

Для того, чтобы провести анализ финансового состояния предприятия, нам нужно рассчитать следующие показатели:

  • платежеспособности – определяют возможность вашего предприятия рассчитаться по своим долгам в установленные сроки за счет выручки;
  • деловой активности предприятия – это свойство финансового состояния предприятия, которое характеризуется показателями оборачиваемости оборотных активов;
  • финансовой устойчивости – состояние финансов предприятия, создающее все условия и предпосылки для его платежеспособности;
  • ликвидности – могут ли активы преобразоваться в деньги или быть проданы. Чем выше степень ликвидности, тем быстрее предприятие может найти средства для покрытия своих обязательств.

Для анализа нам необходимо знать динамику изменения показателей. Поэтому расчет показателей ведется за три года или больше и сводится в таблицу, где также обозначаются нормативные требования к показателям.

Показатели рассчитываются на основе данных баланса и отчета о прибылях и убытках. Методика расчета показателей является стандартной и отражена в методических рекомендациях по расчету показателей характеризующих финансовое состояние предприятия.

Пример анализа

Когда рассчитаны показатели и сведены в таблицу, то можно приступать к их анализу. Приведем пример реального анализа финансового состояния действующего предприятия.

Платежеспособность

Таблица 1. Показатели платежеспособности

платежеспособность предприятия

Рассчитанный показатель общей платежеспособности в 2007 году ухудшился по сравнению с предыдущим годом и составляет 1,2 месяца, но это меньше, чем в 2005 году (1,75).

Ухудшились по сравнению с 2006 годом все показатели платежеспособности, кроме коэффициента внутреннего долга, который остался равным 0. Это означает, что у предприятия нет задолженности перед персоналом и учредителями по выплате дохода.

Состояние показателей платежеспособности в целом можно охарактеризовать как положительное, так как нормативные значения составляют < 3. Однако необходимо принять меры по увеличению выручки предприятия, снижение которой явилось основной причиной ухудшения показателей платежеспособности в 2007 году.

Ликвидность

Таблица 2. Показатели ликвидности

ликвидность преприятия

В 2007 году улучшился коэффициент абсолютной ликвидности, если сравнивать его с показателями 2006 года. Произошло это за счет увеличения денежных средств в структуре оборотных активов.

Коэффициент быстрой ликвидности также увеличился в 2007 году относительно 2006 года, и составляет 0,18, что меньше нормативного 0,5. А это уже может пророчить некоторые трудности для организации при необходимости срочно рассчитаться по текущим обязательствам.

Коэффициент текущей ликвидности в 2007 году снизился по сравнению с 2006 годом и составляет 1,9, что приближается к нормативному. Уменьшение показателя явилось, следствием увеличения кредиторской задолженности.

Для улучшения показателей ликвидности предприятию необходимо снизить долю запасов в структуре оборотных активов и увеличить долю денежных средств и краткосрочных финансовых вложений, а также снизить кредиторскую задолженность.

Финансовая устойчивость

Таблица 3. Показатели финансовой устойчивости

финансовая устойчивость предприятия

Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала в 2007 году составил 0,3. Это означает, что на 1 рубль собственных средств приходится 0,3 рубля заемных. Это соответствует рекомендуемым значениям. Увеличение этого показателя по сравнению с 2006 годом связано с увеличением кредиторской задолженности в 2007 году.

Коэффициент автономии в динамике за анализируемый период соответствует рекомендуемым значениям. Положительные значения собственного капитала за анализируемый период свидетельствует о наличии собственных оборотных средств – главное условие финансовой устойчивости.

Анализ динамики коэффициента маневренности собственного капитала свидетельствует об уменьшении доли собственного капитала в финансировании текущей деятельности.

Нулевые значения показателя долгосрочного привлечения заемных средств свидетельствуют о независимости предприятия от внешних инвесторов.

Показатель доли собственного капитала в оборотных средствах составил 0,47 в 2007 году, что меньше, чем в 2006 (0,71), и соответствует уровню 2005 года (0,44). Это связано с уменьшением нераспределенной прибыли в 2007 году. Показатели соответствуют рекомендованным значениям.

Деловая активность

Таблица 4. Показатели деловой активности

деловая активность предприятия

В таблице представлены показатели деловой активности предприятия в динамике за три года.

Коэффициент обеспеченности оборотными средствами дает нам сведения о продолжительности периода оборачиваемости оборотных активов. Данный показатель ухудшился по сравнению с 2006 годом и составляет 2,31 месяца.

Коэффициент оборачиваемости суммы оборотных активов показывает число оборотов, совершенных оборотными средствами. Данный показатель сократился по сравнению с 2006 годом на 3 оборота, но это выше чем в 2005 году на 2 оборота.

Продолжительность периода оборачиваемости запасов дает возможность оценить скорость обращения производственных запасов. Этот показатель в 2007 году также ухудшился по сравнению с 2006 годом и составил 1,69 месяца, но это лучше, чем в 2005 году – 1,97 месяца.

Показатель продолжительности периода оборачиваемости дебиторской задолженности характеризует средний срок расчета заказчиков перед предприятием. В 2007 году показатель несколько ухудшился по сравнению с 2006 годом и составил 0,39 месяца, но это в четыре раза быстрее, чем в 2005 году – 1,69 месяца.

Скорость обращения оборотных активов, которые участвуют в производственном процессе, определяет коэффициент оборотных средств в производстве. Показатель в 2007 году составил 1,7 месяца, т.е. он уменьшился по сравнению с 2006 годом и приблизился по своему значению к уровню 2005 года.

Коэффициент оборотных средств в расчетах в 2007 году составил 0,61 месяца, что хуже, чем в 2006 году на 0,4 месяца, но быстрее, чем в 2005 году почти в 3 раза.

На основе анализа показателей деловой активности предприятия в динамике за 2005-2007 гг. можно сделать вывод, что в 2006 году произошло улучшение значений анализируемых показателей по сравнению с 2006 годом, однако в 2007 году значения показателей ухудшились. Это связано с различными факторами, влияющими на результаты деятельности организации:

  • увеличение дебиторской задолженности, вследствие снижения платежеспособности потребителей,
  • снижения объемов продаж произведенных услуг.

Эти и другие факторы повлияли на увеличение длительности оборота оборотных средств.

Вывод

На основе анализа показателей, характеризующих финансовое состояние организации можно сделать вывод об устойчивом положении предприятия. Показатели соответствуют рекомендованным значениям. Но необходимо принимать меры для увеличения доходов и роста прибыли в будущем.

Более полные сведения о финансовом состоянии предприятия можно получить на основе проведения анализа финансовых результатов деятельности организации, где оцениваются показатели рентабельности, выручки, определяются факторы, влияющие на результаты работы организации.

Финансовый анализ – процесс трудоемкий и требующий участия специалистов, поэтому не стоит пренебрегать их услугами, если вы хотите получить объективные сведения о состоянии вашего предприятия и результатах реализации бизнес-проекта.

Источник

Анализ финансового состояния предприятия рисунок

Анализ финансового состояния предприятия

Финансовое состояние любой организации – это способность к самостоятельному обеспечению своей деятельности за счет получаемой прибыли.

В капитализме это фундаментальный показатель: априорная цель любого начинания — профит, а финсостояние — лучший срез эффективности достижения профита.

Определяется оно многими факторами, на него же влияющими. Это — обеспечение всеми необходимыми ресурсами, платежеспособность и материальная устойчивость. Финансовое состояние делится на устойчивое и неустойчивое, при этом кондиции градируются. Успешное предприятие помимо способности покрывать свои траты, может обладать отличным потенциалом к росту, либо умеренным приращением капитала. Неустойчивая структура может постепенно снижать показатели финоборота, а может «пикировать» до банкротства в считанные кварталы и месяцы.

Анализ финансового состояния предприятия

Устойчивые или хорошие условия. Когда организация сама себя в состоянии финансировать и осуществлять регулярные платежи. Такое состояние финансов очень хорошо влияет на общую производительность и мораль работников. Коллектив видит плоды собственных усилий и сам начинает оптимизировать работу. Также финдинамика позволяет показать потенциальным инвесторам, что размещение инвестиций именно в этой фирме — здравая идея и может принести ощутимые дивиденды. Причем сроки заработка на растущем рынке настолько малы, что аналитику следует проводить максимально оперативно.

Неустойчивое или плохое состояние. На предприятии отсутствует хоть какое-то воодушевление рабочим процессом, напротив — сотрудники психологически угнетены, наблюдаются задержки платежей, начинает снижаться производительность труда, приходится значительно урезать активы, дабы хоть как-то компенсировать падение. Неустойчивое состояние опасно тем, что приводит к галопирующему падению как финансовых показателей, так и (возможно) может выйти окончательная потеря репутации надежного контрагента.

Читайте также:  Протокол общего анализа крови

Аналитический метод исследования финансового состояния предприятия направлен на выявление и устранение причин спада производительности, для недопущения перехода в состояние кризиса, а также в поиске резервов для повышения уровня финансового состояния. Главное, что делать это нужно своевременно и регулярно. Слишком редкие проверки не могут показать адекватность финсостояния и тенденций к приращению капитализации либо напротив — потери в близлежащие сроки и то, что с такими контрагентами следует моментально сворачивать отношения.

Анализ финансового состояния предприятия

Важный признак финаналитики — строгое планирование с первого момента. Оценочный процесс происходит не хаотично, а последовательными этапами, у каждого из них стоит определенная задача:

  • Определяется цель и подход к предстоящему исследованию данных как сравнение показателей, взятых за отчетный период с данными прошлых периодов или показателями плановых значений;
  • Оценивается информация для осуществления обобщения результатов. Она должна быть исключительно достоверной, достаточно объемной, полностью объективной;
  • Проведение самого анализа как совокупность методов (приемов).

Анализ проводится на основании бухгалтерских документов и первичной отчетности с целью прогнозировании дальнейшее состояние финансов, чтобы выявить положительные и отрицательные стороны или факт отсутствия роста активов организации. Положительным моментом, выявленным с помощью финанализа, будет являться то, что активы перманентно растут, снижается задолженность перед кредиторами, бизнес-климат вокруг анализируемого начинания также оздоровляется.

От чего зависят финансы предприятия

Анализ финансового состояния предприятия

Активы организации начинаются с уставного капитала, выражаются как денежным эквивалентом, так и оборудованием, недвижимым имуществом. Это может быть земля, офисные здания, технические строения, автомобили (и иной движимый механический состав, используемый для извлечения прибыли) и прочие активы компании.

Состояние финансов зависит от многих коэффициентов: участвует ликвидность, рентабельность, оборачиваемость и другие немаловажные характеристики. Характеризуется размещением активов и их использованием, а также пассивами — источниками формирования.

Ликвидность компании заключается в ее способности исполнять свои обязательства за счет полученной прибыли. Коэффициент выражается как отношение краткосрочных займов к своим собственным средствам, естественно, чем больше значение данного коэффициента, тем лучше прогноз финсостояния организации.

Рентабельность представляет собой эффективное использование всех имеющихся ресурсов, показывающая в конечном итоге обоснованность деятельности. Ее коэффициент — это отношение прибыли к имеющимся активам. Причем этот показатель рассматривается как в статике, так и динамично. Абсолютное значение рентабельности равноправно важно тенденциям изменения.

Анализ финансового состояния предприятия

Коэффициент оборачиваемости средств (запасов) — отображение деловой активности компании. Другими словами, сколько раз оборотные активы работают (оборачиваются) за конкретно взятый период.

Для возможности проведения детального изучения отчётности, применения вертикального и горизонтального методов, используется инструмент таблица, так как она является наиболее быстрым и доступным способом получения готового прогнозирования. Также есть возможность использовать программу от Финоко. Эта программа допускает и даже предполагает отсутствие знаний финансового метода исследования у пользователя вообще. Иными словами, человеку, заинтересованному в финансовом анализе предприятия, стоит использовать какое-либо программное обеспечение, чтобы самому ускорить процесс оценки и прогноза своей деятельности, делать соответствующие выводы. Проводится анализ в виде сравнения показателей различных лет, после чего выстраивается презентация в графическом наглядном виде, сопровождаемая докладной запиской.

Составляющая часть финансов компании

Анализ финансового состояния предприятия

Что такое денежные средства компании? Совокупно все, что накоплено финхоздеятельностью, условно подразделено на: уставный капитал, добавочный, резервный и нераспределенная прибыль. Анализирование должно быть проведено как можно глубже, от его глубины зависит точность прогнозирования состояния финансов на следующий период, показывает, насколько увеличился уставной капитал, и произошло ли его увеличение вообще.

В отличие от анализа деятельности в целом, оценка состояния финансов – это нежелание самого предприятия, а обязанность аудиторов. Если оценивание назначено — оно обязано пройти объективно и согласно текущему финансовому законодательству.

Уставный капитал представляет собой самые первоначальные вложения, обеспечивающие начало деятельности любой компании. Его сумма в обязательном порядке фиксируется в учредительных документах, она отличается от первоначальной суммы инвестирования собственниками предприятия. Согласно российскому законодательству, он имеет минимальный размер имущества компании и особое значение в собственном уставе предприятия. Уставный капитал — базис бизнеса, практически все начинания по российскому фискальному законодательству обязаны иметь хотя бы символический фискальный капитал.

Анализ финансового состояния предприятия

Добавочный и резервный капиталы компании говорят о себе сами своими соответствующими названиями. Нераспределенная прибыль или доходная часть компании, учитываемая на балансе, как расходы будущих периодов.

Часто в аналитических исследованиях применяют коэффициент обеспеченности своими собственными средствами, то есть выделяют долю этих средств из общих. Хочется верить, что все компании знают о том, что этот показатель не должен превышать значения = 0,1. Понимаем, что уставный капитал, он же первоначальный, в течение деятельности предприятия должен увеличиваться, делая компанию успешной. А если происходит отрицательная динамика прироста капитала, то это уже намёк на убыточность всего предприятия.

Для кого анализ, и кто проводит

Финаналитика по вопросам платежеспособности и тенденций приращения капитала предприятия — ценные для экономической деятельности данные, которые обязаны быть обсчитаны корректно, поскольку от их верности напрямую зависит дальнейшее благосостояние компании.

Пользователями информации финансовой оценки выступают:

Анализ финансового состояния предприятия

  • собственники компании;
  • кредиторы (банки), инвесторы;
  • поставщики (сырья, ресурсов)
  • контрагенты.

Оцениваются финансы проведением как внутреннего, так и внешнего анализа. Внутренний анализ могут привести сами сотрудники компании, при необходимости. Вопрос в том, нужно ли им это, и даже при положительном ответе далеко не факт, что анализ будет проведен качественно. Все упирается в квалификацию на предприятии — при наличии сильных аналитиков это можно делать эффективно, однако в общем случае нанять экспертов со стороны лучше. Итогом проведенных исследований появляется понимание деятельности предприятия в целом, за счет каких именно источников осуществляется способность оборачиваемости средств, и получает прибыль. Связан анализ с цифровыми показателями и измерениями, для его проведения используют обычно баланс предприятия, так как именно там отражены все действия и движения, связанные с финансами.

Для проведения тщательной проверки бухгалтерской отчетной документации используется два различных по своему характеру метода: вертикального и горизонтального исследования. Соответственно названию, они проводятся либо по одному периоду, либо по определенному количеству отрезков времени Основанием служат расчеты, сравнения и тщательное изучение всех коэффициентов текущего состояния, характеризующих важные для пользователей финансового анализа соотношения.

Анализ финансового состояния предприятия

Вертикальный метод исследования применяют для выявления реальной структуры расходов и доходов, чтобы определить долю чистой прибыли на данный момент в выручке от реализации товаров (услуг). Вышеуказанный метод обычно служит для проведения исследований в одном конкретно взятом отчетном периоде. Но, после расчетов процентных соотношений всех необходимых показателей, зачастую используют горизонтальный метод исследования для возможности отслеживания изменений этих показателей в течение нескольких периодов. Например, вертикальное анализирование отражает состав основных средств (активов) в размере 40% от всего имущества предприятия. В свою очередь, горизонтальное исследование показало, что за прошедший год доля этих средств выросла на 5%, это может означать только то, что производство стало наиболее фондоемким.

Горизонтальный способ исследования активов компании заключается в проведении сравнительного анализа данных за определенное количество периодов. Имеет также популярное название «трендовый», поскольку делает аналитику именно тенденций. Прослеживается один показатель, взятый из отчетности, за несколько периодов, например, трех – пяти лет. Он позволяет определить тенденцию изменения некоторых статей финансового отчета.

Анализ финансового состояния предприятия

Результат анализа — это общая оценка состояния компании, определение ее платежеспособности и положительной структуры баланса предприятия. Аналитику в виде собранных данных предоставляют руководству компании, потенциальным инвесторам, службам финмониторинга и иным заинтересованным профильным лицам.

Формальный подход к проведению анализа финансового состояния или отдельных показателей не даст возможности сделать соответствующие верные выводы. Нужно иметь специальные знания для комплексной оценки изменений в отчете, во взаимосвязи разных показателей. Проверять любых размеров бизнес нужно не только со знанием специфики отрасли, но и учитывая актуальные тренды рынка. Потому финаналитик — чрезвычайно высокооплачиваемая и довольно рисковая профессия: в его ведении не только подлинные данные о благосостоянии, но и огромная ответственность за добросовестность проделанного доклада.

Источник